ワンキャリアは、就職サイト「ONECAREER」及び転職サイト「ONECAREERPLUS」の運営及びキャリアデータプラットフォームを活用した採用DX支援サービスを提供している。ONECAREERは学生の間で一定の人気を獲得しており、事業の成長率、利益率もそれなりにある。決算書を見ると、リクルートと大きな取引をしており、ONECAREERが収集した情報をリクルートに販売していることがわかる。リクルートの売上比率は10％を超えていることからも繋がりは深い。ライバル企業はｉ－ｐｌｕｇだと思うが、ｉ－ｐｌｕｇと比較すると売上、利益ともに小粒で、公募価格に割高感を感じる。VCの保有やストックオプションも付与もそれなりにあり、売り圧力は強い。以前のIPO市場であれば、難なく上場できた可能性が高いが、足元の市場の弱さを考えると、公募価格がよっぽど安く決まらなければ初値が公募を割ってもおかしくない。
評価はC-。初値は2,000円前後と予想。業態に魅力を感じるなら参加しても良いが、無理して参加する必要はないだろう。